以下（ ）为套利组合应满足的条件。A该组合具有期望收益率B该组合因素灵

参考答案:

正确答案套利组合，是指满足下述三个条件的证券组合：（1）该组合中各种证券的权数满足：；（2）该组合因素因素灵敏度系数为零，，其中，表示证券N的因素灵敏度系数。（3）该组合的收益率，即。其中表示证券N的期望收益率。故本题选C选项。