设r=6%，d=2%，6月30日为6月份期货合约的交割日。4月1日、5月1日、6月1日及6月30日的现货指数分别为4100点、4200点、4280点及4220点。若不考虑交易成本，则下列说法不正确的是

参考答案:

B

期货理论价格F(t，T)=S(t)+S(t)×(r-d)×(T-t)／365。计算得4月1日、5月1日、6月1日及6月30日的期货理论价格分别为4140点(=4100+4100×4%×90／365)、4228点(=4200+4200×4%×60／365)、4294点(=4280+4280×4%×30／365)及4220点(=4220+4220×4%×0／365)。